PORTAFOLIOS

Es una selección de documentos o valores que se cotizan en el mercado bursátil y en los que una persona o empresa deciden colocar o invertir su dinero.

Los portafolios de inversión se integran con los diferentes instrumentos que el inversionista haya seleccionado. Para hacer su elección, debe tomar en cuenta aspectos básicos como el nivel de riesgo que está dispuesto a correr y los objetivos que busca alcanzar con su inversión. Por supuesto, antes de decidir cómo se integrará el portafolio, será necesario conocer muy bien los instrumentos disponibles en el mercado de valores para elegir las opciones más convenientes, de acuerdo a sus expectativas.

TIPOS DE PORTAFOLIO

1. Conservador (Cauteloso): Su objetivo es preservar el Capital y máxima seguridad.
2. Moderado (Balanceado): Un mix entre renta y crecimiento, basado en la diversificación de activos financieros para mitigar el riesgo.
3. Crecimiento: Busca apreciación del capital invertido, con mayor ponderación hacia las acciones y fondos.
4. Crecimiento Agresivo: 100% Renta Variable, selecciona acciones de pequeña y mediana capitalización, asume gran volatilidad.
5. Portafolio Especulativo: Puede hacer cualquier cosa, muy basado en rumores y datos, gran riesgo buscando grandes retornos.

• Un Portafolio de inversión agresivo acepta un grado de riesgo mayor.
• Un Portafolio de inversión moderado acepta un grado de riesgo menor.
• Un Portafolio de inversión conservador no acepta grado de riesgo alguno.

Se debe tener en cuenta las características del inversionista, tales como:

• Capacidad de ahorro

• Objetivo que se persigue al comienzo de invertir

• Tasa de rendimiento de mayor inflación pronosticada

• Determinar el plazo en el que se pueda mantener invertido el dinero

• Riesgo a asumir (“Mayo riesgo, mayor rendimiento”)

• Diversificar el portafolio (disminuir el riesgo).

LAS ESTRATEGIAS DE MANEJO DE PORTAFOLIO

• Una ESTRATEGIA ACTIVA usa la información disponible y las técnicas de proyecciones para obtener rendimientos superiores a los de un portafolio que simplemente se encuentra diversificado.

• Una ESTRATEGIA PASIVA involucra un mínimo de aporte y se sustenta en la diversificación para igualar el desempeño de un determinado índice de mercado.

• Una ESTRATEGIA ESTRUCTURADA diseñadas para alcanzar el desempeño de pasivos predeterminados que tienen que ser cancelados en fechas futuras.

VEHÍCULOS DE INVERSIÓN

  ØGOBIERNOS (Bonos y Letras)

  ØCOMPAÑIAS (Acciones y/o bonos)

  ØPRIVATE EQUITY: emisiones privadas de acciones de compañías que no cotizan en la bolsa y emiten sus acciones entre un grupo selecto de personas con el fin de levantar capital para proyectos, reestructuración o simplemente ampliar la base accionaría.

  ØHEDGE FUNDS: Un fondo de inversión libre, «fondo de cobertura», también denominado instrumento de inversión alternativa y fondo de alto riesgo, es un instrumento financiero de inversión

  ØBIENES RAÍCES